Các cổ phiếu Small cap là nguồn tạo ra nhiều sự sôi động trên thị trường chứng khoán. Vì những công ty này có giá trị thấp hơn so với cổ phiếu vốn hóa lớn hoặc vốn hóa trung bình, chúng có xu hướng biến động nhiều hơn và mang nhiều rủi ro hơn, nhưng chúng cũng mang lại phần thưởng tiềm năng lớn hơn.
Cổ phiếu Small cap là gì?
Cổ phiếu Small cap hay còn gọi là cổ phiếu vốn hóa nhỏ được tính bằng giá trị vốn hóa thị trường hoặc giá trị của công ty. Giá trị vốn hóa thị trường được tính bằng cách nhân giá của một cổ phiếu với số lượng cổ phiếu trên thị trường. Cổ phiếu Small cap thường là một công ty được định giá từ 5 triệu tới 25 triệu đô la (khoảng từ 100 tỷ VNĐ – 500 tỷ VNĐ).
Các cổ phiếu Small cap thường gắn liền với các công ty còn tương đối trẻ. Đối với các công ty tiếp tục phát triển và thành công, lợi thế của việc mua cổ phiếu sớm là rất rõ ràng. Nhưng tất nhiên, đi kèm với đó là rủi ro đáng kể: Không có gì đảm bảo rằng một công ty non trẻ sẽ tồn tại, ngay cả khi đã có hoạt động tốt ban đầu cũng có thể không tồn tại lâu dài.
Ưu điểm của đầu tư cổ phiếu Small cap
Tiềm năng tăng trưởng cao
Với các công ty có vốn hóa lớn, tiềm năng tăng trưởng bị hạn chế. Các công ty như Facebook (FB) hoặc Amazon (AMZN), vốn đã tăng trưởng theo cấp số nhân, có thể có mức trần thấp hơn để nhận ra sự gia tăng bổ sung trong giá trị cổ phiếu. Mặt khác, một công ty nhỏ hơn có thể còn có nhiều năm tăng trưởng và giá cả vẫn tiếp tục tăng.
Từ góc độ nhà đầu tư, điều đó có nghĩa là có cơ hội tham gia vào một công ty đang phát triển. Mua và nắm giữ cổ phiếu khi công ty vẫn còn nhỏ có thể mang lại hiệu quả cao nếu nó phát triển và giá cổ phiếu tăng giá trị. Nếu công ty hoạt động tốt, cuối cùng nó có thể chuyển từ trạng thái vốn hóa nhỏ sang trạng thái vốn hóa lớn.
Ít cạnh tranh hơn từ các nhà đầu tư tổ chức
Tổ chức đầu tư bao gồm các ngân hàng, quỹ đầu cơ và ủy thác đầu tư bất động sản. Đây là những thực thể gom tiền để đầu tư thay mặt cho các nhà đầu tư cá nhân.
Các mã vốn hóa nhỏ thường bị các nhà đầu tư tổ chức lớn hơn bỏ qua vì quy mô của chúng. Ngoài ra, các quy định liên bang ngăn họ đầu tư nhiều vào các quỹ nhỏ. Điều đó mở ra cánh cửa cho các nhà đầu tư nhỏ hơn mua vào với hy vọng chứng kiến một công ty nhỏ phát triển theo thời gian.
Lợi nhuận tốt hơn so với vốn hóa lớn
Các công ty vốn hóa lớn có thể mang lại cho các nhà đầu tư lợi nhuận ổn định và trong trường hợp cổ phiếu tạo ra cổ tức là thu nhập. Mặt khác, các công ty vốn hóa nhỏ có thể không tạo ra cổ tức nhưng về mặt lịch sử, họ đã vượt trội hơn các công ty lớn hơn khi nói đến lợi nhuận trung bình hàng năm.
Bên cạnh việc có tiềm năng tăng trưởng lớn hơn, các công ty nhỏ hơn có thể nhanh nhẹn hơn các công ty lớn hơn, điều này có thể giúp dễ dàng điều chỉnh với những thay đổi trong chu kỳ thị trường chứng khoán, phát triển và tung ra các sản phẩm hoặc dịch vụ mới hoặc tiến hành tái cấu trúc nội bộ nếu cần thiết. Tất cả những điều này có thể giúp các công ty nhỏ có thể mang lại hiệu suất tốt hơn trong thị trường ngách của họ, so với các đối thủ cạnh tranh lớn hơn.
Khả năng thiếu hiệu quả cao trên thị trường
Thông tin về các cổ phiếu vốn hóa nhỏ khó tìm kiếm hơn so với các công ty vốn hóa lớn và trung bình. Các nhà phân tích thường ít chú ý đến những công ty này; do đó, có nhiều khả năng xảy ra tình trạng định giá không phù hợp đối với các cổ phiếu vốn hóa nhỏ. Tình hình này tạo ra cơ hội rộng lớn cho các nhà đầu tư tận dụng sự kém hiệu quả trong việc định giá thị trường và kiếm được lợi tức lớn từ khoản đầu tư của họ.
Rủi ro khi đầu tư cổ phiếu Small cap
Không có khoản đầu tư nào là dễ dàng và các cổ phiếu vốn hóa nhỏ cũng không khác. Về nhược điểm, có một số điều cần lưu ý khi xem xét đầu tư.
Rủi ro cao
Đầu tư vào các cổ phiếu vốn hóa nhỏ có rủi ro cao hơn. Thứ nhất, các công ty có vốn hóa nhỏ có thể có mô hình kinh doanh không đáng tin cậy và bị lỗi. Trong trường hợp này, nếu ban lãnh đạo công ty không điều chỉnh được mô hình kinh doanh sẽ dẫn đến kết quả hoạt động và tài chính kém.
Ngoài ra, các công ty có vốn hóa nhỏ thường ít tiếp cận với vốn mới và các nguồn tài chính mới. Do đó, nhiều khả năng công ty sẽ không thể thu hẹp khoảng cách trong dòng tiền hoặc mở rộng hoạt động kinh doanh do không có khả năng thực hiện các khoản đầu tư cần thiết.
Tính thanh khoản thấp
Các cổ phiếu vốn hóa nhỏ có tính thanh khoản kém hơn so với các cổ phiếu lớn. Tính thanh khoản thấp dẫn đến việc cổ phiếu không có sẵn ở mức giá tốt để mua hoặc có thể khó bán được cổ phiếu với giá ưu đãi. Tính thanh khoản thấp cũng làm tăng thêm rủi ro tổng thể của cổ phiếu.
Tốn thời gian
Đầu tư vào các cổ phiếu vốn hóa nhỏ có thể là một hoạt động tốn nhiều thời gian. Do mức độ bao phủ của các cổ phiếu vốn hóa nhỏ bởi các tổ chức tài chính và nhà phân tích, số lượng nghiên cứu có sẵn về các công ty vốn hóa nhỏ thường bị hạn chế.
Một nhà đầu tư sẵn sàng đầu tư vào các cổ phiếu vốn hóa nhỏ nên dành một lượng thời gian đáng kể để nghiên cứu một công ty để xác định xem liệu khoản đầu tư có hợp lý hay không.
Bạn có nên đầu tư vào cổ phiếu Small cap?
Khi quyết định xem liệu các cổ phiếu Small cap có phù hợp với danh mục đầu tư của bạn hay không, bạn nên nghĩ xem phần còn lại của danh mục đầu tư của bạn bao gồm những gì. Đa dạng hóa là rất quan trọng và có thể có ý nghĩa khi đa dạng hóa lượng cổ phiếu nắm giữ bằng cách đầu tư vào hỗn hợp các công ty có vốn hóa lớn, vốn hóa trung bình và vốn hóa nhỏ.
Các nhà đầu tư cũng có thể muốn suy nghĩ về mức độ rủi ro và biến động mà họ có thể chịu đựng. Các nhà đầu tư không thích rủi ro hoặc những người không thể đối phó với căng thẳng của sự biến động thì nên tránh các cổ phiếu Small cap. Mặt khác, nếu bạn có thể xử lý một số biến động để đổi lấy khả năng thu được lợi nhuận cao hơn, bạn nên đầu tư vào các cổ phiếu Small cap.
Lời kết
Cổ phiếu Small cap có thể giúp đa dạng hóa danh mục đầu tư của bạn. Thêm vào đó, chúng có thể mang lại lợi nhuận tốt hơn nếu bạn thoải mái chấp nhận rủi ro hơn. Tìm hiểu kỹ về các cổ phiếu Small cap, cộng với ưu và nhược điểm của chúng, có thể giúp bạn quyết định xem chúng phù hợp với vị trí nào trong kế hoạch đầu tư của mình.
Giải pháp an toàn cho các nhà đầu tư mới
Trong trường hợp thiếu kinh nghiệm và kiến thức nền tảng, các nhà đầu tư F0 có thể cải thiện kỹ năng thông qua việc tự học. Tuy nhiên, cách hiệu quả nhất là kết nối với một cố vấn tài chính chuyên nghiệp để hỗ trợ đường dài.
Cố vấn đầu tư là những người có kinh nghiệm, thành công và đã được chứng minh về năng lực. Người này sẽ giúp khách hàng lập kế hoạch đầu tư tổng thể, thiết kế danh mục, tư vấn và quản lý rủi ro. Cùng với đó là tư vấn chi tiết từng loại hình đầu tư hợp pháp trên thị trường. Bạn có thể tìm kiếm các chuyên gia phù hợp qua Phố Đầu Tư. Mọi thông tin thắc mắc xin vui lòng liên hệ qua địa chỉ dưới đây.
Liên hệ Cố vấn Đầu tư:
- Số điện thoại: 090 440 8006
- Form đăng ký: Phố Đầu Tư
